Ұзақ мерзімді перспектива.

GBP/USD валюталық жұбы соңғы апталарда жергілікті биіктіктен сәл төмендеді, бірақ әзірге бұл қозғалыс тіпті түзету сияқты емес. Күндізгі таймфреймде де төменгі түзету(бұл сөз қаншалықты дөрекі болып көрінсе де) бұзылған болып көрінеді. Негізінде, Фунт стерлинг екі жылдан бері өсіп келеді және оның неге сонша уақыт бойы өсіп келе жатқаны туралы сұраққа жауап беру өте қиын.

Ұлыбритания экономикасы мен жалпы ел үшін қиын кезеңдер артта қалды деп болжауға болады. Кім есінде жоқ, 2016 жылдан бастап Британдық халық ЕО-дан кетуге шешім қабылдаған кезде, проблемалар Ұлыбританияның ажырамас бөлігіне айналды. Барлығы дерлік нашарлады. Алайда, екі жыл бұрын, Лиз Трастың отставкасынан кейін фунт өсе бастады. Лиз трассалар отставкаға кеткеннен кейін не өзгерді? Риши Сунак келді, ол да отставкаға кетті, өйткені ол ештеңені өзгерте алмады. Лейбористер билікке келді және олар бір нәрсені өзгерте алатындығынан алыс. Кир Стармер консерваторлар қалдырған бюджетте Үлкен «тесік» туралы мәлімдеді және британ халқына салықтың тағы бір өсуін және әлеуметтік бағдарламалардың қысқаруын «түсініп, кешіруді» ұсынды. Пандемиядан кейінгі кезеңде Ұлыбританиядағы Инфляция АҚШ пен ЕО-ға қарағанда жоғары болды. Экономика 2 жылдан бері өсіп келе жатқан жоқ. Неліктен осы уақыт ішінде фунт өседі? Штаттарда жағдай одан да нашар ма? Жоқ.

Біз әлі де доллардың 1,04-тен 1,32-ге дейін төмендеуінің жалғыз себебі ФРЖ ақша-несие саясатын жеңілдету нарығын күту деп санаймыз. Доллардың құлдырауы Лиз трассалар кеткеннен кейін емес, АҚШ инфляциясының баяулауы басталғаннан кейін басталды. Дәл сол кезде нарық ФРЖ ставкаларының төмендеуін күте бастады және екі жыл бойы ол күтіп, үміттене берді. Осы аптада Фунт стерлинг фунтқа немесе Ұлыбританияға ешқандай қатысы жоқ ЕОБ-тің «көгершін» отырысында да қымбаттай алды. Ал соңғы апталарда төмен түзету мазақ сияқты көрінедіотырысында да қымбаттай алды. Ал соңғы апталарда төмен түзету мазақ сияқты көрінеді.

COT талдауы.

COT Британдық фунт есептері соңғы жылдары коммерциялық трейдерлердің көңіл-күйі үнемі өзгеріп отыратынын көрсетеді. Коммерциялық және коммерциялық емес трейдерлердің таза позицияларын көрсететін қызыл және көк сызықтар үнемі қиылысады және көп жағдайда нөлдік белгіге жақын болады. Біз сондай-ақ төмендеу үрдісінің соңғы айналымы қызыл сызық нөлдік белгіден төмен болған кезеңде болғанын көреміз. Сондықтан 1,3154 деңгейіне жақын жерде төмен қарай бұрылуды күтуге болады, бірақ уақыт өте келе бұл болжамды үнемі растау қажет.

Британдық фунттың соңғы есебіне сәйкес, «Non-commercial» Тобы 18,7 мың BUY және 0,9 мың SELL келісімшарттарын жапты. Осылайша, коммерциялық емес трейдерлердің таза позициясы бір аптада 17,8 мың келісімшартқа қысқарды, бірақ ол жалпы өсуді жалғастыруда.

Іргелі фон әлі күнге дейін фунт стерлингті ұзақ мерзімді сатып алуға ешқандай негіз бермейді, ал валютаның өзі жаһандық құлдырауды қалпына келтіруге нақты мүмкіндіктерге ие. Алайда, апталық ТФ-да бізде жоғары тренд сызығы қалыптасты. Сондықтан оны жеңгенге дейін ұзақ мерзімді жоспарда фунттың төмендеуін күтудің қажеті жоқ. Фунт стерлинг кез-келген нәрсеге қайшы келеді, тіпті COT есептері үлкен ойыншылардың фунтты сататынын көрсетсе де, ол әлі де өсіп келеді.

Макроэкономикалық оқиғаларға шолу:

Осы аптада Ұлыбританияда макроэкономикалық оқиғалар өте көп болды, бірақ олардың барлығы дерлік нарық қатысушыларының қызығушылығын тудырмады. Әрине, жергілікті реакция болды, бірақ біз Британдық статистикаға қазір қызығушылық танытатындар аз екенін бірден ескерттік. Дегенмен, біз Ұлыбританияда жұмыссыздық деңгейі төмендегенін, жалақының өсу қарқыны төмендегенін, Шілдеде ЖІӨ 0% - 0, өнеркәсіптік өндіріс тағы 0,8% - ға төмендегенін атап өтеміз. Бұл жаңалықтар фунт үшін оң немесе теріс деп айту қиын ба? Ия, бұл маңызды емес, «өйткені ФРЖ жақын арада ставканы тез және агрессивті түрде төмендете бастайды, демек біз тек долларды сатамыз». Штаттарда біз инфляция туралы есепті атап өтеміз, ол жылдық мәнде 2,5% - ға дейін баяулады, бірақ оның нарығы да еленбеді. Біз сәрсенбіде доллардың өсуін көрдік, бірақ оның құлдырауын көру қисынды болар еді. Нарық әлі де қыркүйек айында Англия Банкінің ставкаларының төмендеуіне сенбейді, бірақ жыл соңына дейін ФРЖ монетарлық саясатының кем дегенде 1% жұмсартылуын күтеді.

Автордың басқа мақалаларын қараңыз:

Сауда аптасын талдау 9 – 13 Қыркүйек EUR/USD жұбы бойынша. СОТ есебі. ЕОБ саясатын жеңілдету жалғасуда.

16 – 20 қыркүйек апталық сауда жоспары:

Ұзын позициялар: GBP/USD жұбы ресми түрде төмендеу үрдісін қалыптастыруды жалғастыруда. Бірақ тек ресми. Соңғы екі жылда біз флэтпен үнемі үзіліп тұратын жоғары қозғалысты көріп отырмыз. Алайда, екі жыл ішінде барлық жоғары қозғалыс 16 жылдық құлдырауға қарсы түзету болып табылады. Техникалық көрініс қазір бір мағыналы болса да, біз Британдық фунт сатып алуға кеңес бере алмаймыз, өйткені бұл іргетас пен макроэкономикаға қайшы келеді. Алайда, егер біреу тек техникамен сауда жасаса, онда сатып алулар өзекті болып қалады, өйткені баға күндізгі ТФ-да Ишимоку индикаторының барлық сызықтарынан жоғары.

Қысқа позициялар: Сатылымға келетін болсақ, олар қазіргі уақытта тартымды болып қалады, бірақ сонымен бірге ерекше маңызды емес. Орта мерзімді перспективада біз бір фунт құлдырауды күтеміз соңғы жергілікті минимум-1,2034 деңгейі. Өкінішке орай, нарық әлі де фунтты сатуға асықпайды және көп жағдайда қисынсыз сауда жасайды. Алайда, егер 1,3154 деңгейіндегі инъекция инъекция болып қалса, тренд сызығына қарай құлдырауды көру мүмкіндігі жүз пайызға жуық болады.

Иллюстрацияға түсіндірме:

Қолдау мен қарсылықтың баға деңгейлері (resistance/support), Фибоначчи деңгейлері – сатып алуды немесе сатуды ашудағы мақсаттар болып табылатын деңгейлер. Олардың жанында Take Profit деңгейлерін орналастыруға болады.

Ишимоку индикаторлары(стандартты баптаулар), Боллинджер Бандс(стандартты баптаулар), MACD(5, 34, 5).

COT графиктеріндегі 1-Индикатор-трейдерлердің әрбір санатының нетто-позициясының мөлшері.